Alternativ Handels Avkastning

Så här handlar du om alternativ Options Trading Basics. All investerare bör ha en del av sin portfölj avsatt för alternativt handlar. Inte bara ger alternativen stora möjligheter för spelade spel, de kan också hjälpa dig att tjäna större vinst med en mindre mängd kontanter. Vad är s Alternativt kan alternativstrategier hjälpa dig att säkra din portfölj och begränsa potentiell risk för nackdelar. Inga investerare ska sitta på sidan, helt enkelt för att de inte förstår alternativ. Den här handboken till alternativbaserad handel ger dig allt du behöver för att snabbt lära dig grunderna för alternativen och få redo för handel Så låt s komma igång. Vad är alternativen Hur man handlar Alternativ Två grundläggande typer av alternativ. Vad är alternativ Kontrakt Hot till Trade Alternativ Premium på pengarna, i pengarna, ur pengarna. Val av alternativ Så här handlar du Alternativ Strike Price. How att läsa alternativ Symboler Hur man handlar Alternativ Alternativ Symboler Hur till Alternativ Hur man handlar Alternativ Lager Pris Tid Volatilitet Bud Fråga Priser. Hur läser du upp satser Hur man handlar Alternativ Öppna intressen och volymen Utgångscykler Utgångsdatum. Utestående alternativ Risk hur man handlar Alternativ Tid är inte nödvändigtvis på din sida Priserna kan gå mycket snabbt Förluster kan vara subtila på nakna korta positioner Andra vanliga fallfallsmonter Fel att undvika Hur att handla Alternativ Price Tag Problem Rädsla och girighet Tilldela korrekt. Options Trading Strategies Hur man handlar Alternativ Köp Call Options Köp Put Options Valutasäkring Kontant Säkerställer Kredit Spread Debit Spreads. Choosing En Options Broker Hur Trade Alternativ Margin Få godkännande att Trade Alternativ Alternativ Approval. Call Option Trading Exempel. Exempel på Call Options Trading. Trading Call Options är så mycket mer lönsamt än bara handel lager, och det är mycket lättare än de flesta tror, ​​så låt oss titta på ett enkelt köpoptionshandel exempel. Call Option Trading Exempel. Uppta YHOO är vid 40 och du tror att priset kommer att gå upp till 50 under de närmaste veckorna Enväg För att dra nytta av denna förväntan är att köpa 100 aktier i YHOO-aktien på 40 och sälja det om några veckor när det går till 50. Detta skulle kosta 4000 idag och när du sålde 100 aktier av aktier om några veckor skulle du få 5 000 för en 1.000 vinst och en 25-avkastning. Medan en 25-avkastning är en fantastisk avkastning på alla börser, fortsätt läsa och ta reda på hur tradingoptioner på YHOO kan ge 400 avkastning på en liknande investering. Hur ska man slå 4 000 till 20 000. Med köpoptionshandel är extraordinära avkastningar möjliga när du säkert vet att ett aktiekurs kommer att flytta mycket på kort tid. Se till exempel 100K Options Challenge. Börja med att byta ett köpoptionsavtal för 100 aktier av Yahoo YHOO med ett pris på 40 som löper ut på två månader. För att göra det lätt att förstå, låt oss anta att denna köpoption var prissatt till 2 00 per aktie, vilket skulle kosta 200 per kontrakt eftersom varje optionsavtal täcker 100 aktier. Så när du ser priset på en optio n är 2 00, du måste tänka 200 per kontrakt Handel eller köp ett köpoption på YHOO ger dig nu rätt, men inte skyldigheten att köpa 100 aktier av YHOO på 40 per aktie när som helst mellan nu och 3: e fredagen i utgången månad. När YHOO går till 50, kommer vårt köpoption att köpa YHOO till ett pris av 40 prisas minst 10 eller 1000 per kontrakt Varför 10 du frågar Eftersom du har rätt att köpa aktierna till 40 när alla andra i världen måste betala marknadspriset på 50, så rätten måste vara värd 10 Detta alternativ sägs vara in-the-money 10 eller det har ett inneboende värde av 10.Call Options Payoff Diagram. Så när man handlar YHOO 40 call, vi betalade 200 för kontraktet och sålde det till 1000 för en 800 vinst på 200 investeringar - det var 400 returnerar. I exemplet att köpa 100 aktier i YHOO hade vi 4000 att spendera, så vad hade hänt om vi spenderade det 4000 på att köpa mer än ett YHOO-köpoption istället för att köpa de 100 aktierna i YHOO-aktien kunde vi ha köpte 20 kontrakt 4 000 200 20 köpoptionsavtal och vi skulle ha sålt dem för 20 000 för en 16 000 vinst. Call Options Options Tips I USA upphör aktieoptions - och indexoptionskontrakten den 3: e fredagen i månaden men det börjar förändras som utbyten tillåter alternativ som löper ut varje vecka för de mest populära aktierna och indexerna. Call Options Trading Tips Också notera att i USA är de flesta samtalsalternativen kända som American Style-alternativ. Det innebär att du kan träna dem när som helst före Utgångsdatum I motsats kan alternativen för europeisk stil endast tillåta dig att utöva samtalsalternativet vid utgången av dagen. Kall och sätt att välja handel Tips till slut Notera från diagrammet nedan att den största fördelen att samtalsalternativen har över köpoptioner är att vinstpotentialen är obegränsad Om aktien går upp till 1000 per aktie då skulle dessa YHOO 40-alternativ vara 960. Detta står i motsats till ett säljalternativ i det högsta som ett börskurs kan gå ner på är till 0 Så det mesta som ett säljalternativ någonsin kan vara i pengarna är värdet av strejkpriset. Vad händer med samtalalternativen om YHOO inte går upp till 50 och går bara till 45. Om priset på YHOO stiger ovan 40 vid utgångsdatum, för att säga 45, så är dina köpoptioner fortfarande in-the-money med 5 och du kan utöva ditt alternativ och köpa 100 aktier i YHOO på 40 och sälja dem omedelbart till marknadspris på 45 för en 3 Vinst per aktie Naturligtvis behöver du inte sälja det omedelbart - om du vill äga aktierna i YHOO så behöver du inte sälja dem. Eftersom alla optionsavtal omfattar 100 aktier är din reala vinst på det enda köpoptionsavtalet faktiskt 300 5 x 100 aktier - 200 kostar Fortfarande inte så lurvigt, va. Vad händer med samtalsalternativen om YHOO inte går upp till 50 och stannar bara runt 40. Nu om YHOO stannar i stort sett samma och lägger sig omkring 40 för nästa några veckor, då alternativet kommer att vara på-pengarna och kommer så småningom att gå ut värdelös Om YHOO stannar vid 40 då 40-samtalet alternativet är värdelöst eftersom ingen skulle betala några pengar för alternativet om du bara kunde köpa YHOO-aktien på 40 på den öppna marknaden. I det här fallet skulle du ha förlorat bara 200 som du betalade för ett alternativ. Vad händer med samtalsalternativen om YHOO inte går upp till 50 och faller till 35. Om å andra sidan, om marknadspriset på YHOO är 35, har du ingen anledning att utöva ditt köpoption och köpa 100 aktier till 40 aktie för en omedelbart 5 förluster per aktie Det är där ditt köpoption är till nytta eftersom du inte har en skyldighet att köpa dessa aktier till det priset - du gör ingenting och låter alternativet gå ut värdelöst. När det händer är dina alternativ betraktat som out - of-the-money och du har förlorat 200 som du betalade för ditt köpalternativ. Viktigt tips - Observera att du oavsett hur långt priset på aktien faller, du kan aldrig förlora mer än kostnaden för din inledande investering. Det är varför linjen i avropsalternativet utbetalningsdiagram ovan är platt om stängningen priset är vid eller under strejkpriset. Också notera att samtalsalternativ som är inställda att löpa ut med 1 år eller längre i framtiden kallas LEAPs och kan vara ett mer kostnadseffektivt sätt att investera i dina favoritlager. Alltid kom ihåg att i ordning för att du ska köpa denna YHOO 40 oktober köpoption måste det finnas någon som är villig att sälja dig det köpalternativet Folk köper aktier och köpoptioner som tror att deras marknadspris ökar, medan säljare tror lika starkt att priset kommer att minska. Av dig kommer att vara rätt och den andra kommer att vara fel Du kan antingen vara en köpare eller säljare av köpoptioner Säljaren har fått en premie i form av den ursprungliga alternativkostnaden köparen betalade 2 per aktie eller 200 per kontrakt i vårt exempel, Tjäna lite ersättning för att sälja dig rätten att ringa aktierna ifrån honom om aktiekursen stänger över aktiekursen. Vi kommer tillbaka till det här ämnet på lite. Det andra du måste komma ihåg är att ett köpalternativ ger dig rätt attKöpa ett lager till ett visst pris vid ett visst datum och ett säljalternativ ger dig rätt att sälja ett lager till ett visst pris vid ett visst datum. Du kan enkelt komma ihåg skillnaden genom att tänka på ett samtalstillval gör att du kan ringa aktie från Någon och ett säljalternativ gör det möjligt för dig att sätta börsen sälja den till någon. Här är de 10 bästa alternativen du bör förstå innan du gör din första riktiga handel. Myter och missuppfattningar av Options Trading. Feb 28, 2012 5 59 AM. Options kan vara riskabelt, även mycket riskabelt, men de behöver inte vara Idag börjar jag en serie artiklar om alternativhandel Jag ska visa dig hur alternativen kan vara mindre riskfyllda eller riskfyllda, beroende på din risk tolerans kommer jag att visa dig att det finns mer än ett sätt att tjäna pengar med alternativ jag kommer att avslöja några av myterna och missuppfattningar om options trading. So låt oss börja vår resa. Myth det enda lönsamma sättet att handla alternativ är att köpa samtal eller puts. In en nyligen sökande Alpha Artikel, min medarbetare Al lan Harris skrev. Spreads, kreditspridningar, fjärilar, omvända fjärilar, skrivande samtal, skyddande samtal, skrivande satser, skyddande sätter, bums, tummar, tummar upp dig, du får vad jag menar Alla dessa är utformade för att vara riskavvikande, Begränsa förluster, gränsvinster, generera höga vinstpriser och små vinster Ge mig en paus, det är inte varför jag köper alternativ. Väl, herr Harris, jag har en frågesport för dig. Låt oss låta vi är nu före Apples NASDAQ AAPL-vinst Apple handlar kring 427 Låt oss anta att du tror att Apple kommer att nå ett pris på 450 efter intäkter. Förutsatt att du har rätt, vad skulle vara det bästa sättet att spela det. Köp 430 veckosamtal. Köp 440 veckosamtal. Köp 450 Veckovisa samtal. Köp 445 450 veckosamtal debit spread köp 445 call sälja 450 call. As jag visade här är det korrekta svaret Köp 445 450 spridningen Den handeln skulle ge en jättestor 316 vinst jämfört med 80-100 vinster under de två första trades och 100 förluster i den tredje handeln. Myth du borde sikta på minst 100 vinst i vardera Alternativ handel, annars är det inte värt risken. Harris fortsätter sin teori. Säkerligen kan du göra 25, kanske till och med 50 om du hade tur, men varför slösa din tid och pengar om jag inte kan göra 100 eller bättre på ett alternativ Möjlighet, jag passerar. Några frågor till Mr Harris. För att göra 100, hur mycket riskerar du. Hur mycket av din kapital fördelar du för de positionerna. Hur mycket tid ger du handeln att utvecklas. Den första Två frågor är direkt relaterade till positionering. Beakta 2-regeln som beskrivs i Dr Alexander Elders utmärkta bok. Kom in i mitt handelsrum. 2-regeln är att skydda handlare från någon enda fruktansvärd förlust som kan skada deras konton. Med denna regel riskerar handlare bara 2 av sitt kapital på enskilda branscher Detta är för att begränsa förlusten till en liten del av konton. Om du anpassar 2-regeln och risken i din handel är 50, kan du allokera 4 av ditt konto för den handeln. Om din risk bara är 20, då kan du allokera 10 till den handeln. Så här är en andra quiz. Which är bättre - en 100 vinnare som riskerade 50 och tog en vecka för att uppnå eller sju 10 vinnare som riskerade 20 och tog en dag varje. Om du följde 2-regeln och tilldelade 4 av ditt konto till den första handeln, Det bidrog 4 till ditt konto Men du kan allokera 10 till var och en av de sju 10 vinnarna, så de bidrog med hela 7 till ditt konto under samma vecka. Du kan ha många misslyckade affärer, men få stora vinnare kommer att täcka de misslyckade affärer. Här är en annan Mr Harris citat. Vid någon alternativ handel är den maximala vinsten teoretiskt obegränsad. En handfull 100, 200, 300, 400 och 500 och upp vinster täcker en hel del misslyckade alternativ trades. Well, det kan vara rätt, och det kan fungera för vissa handlare Men vet du på förhand vad som kommer att vara ditt vinnande förhållande Du kan ha fem 50 förlorare innan du har den stora 500 vinnaren Om du tilldelade 10 till varje handel hade ditt konto bara 50 haircut innan du hade en chans Att njuta av den 500 vinnaren Och om någon säger det till dig han hade aldrig fem raka förlorare, han är inte heller tillräckligt med tid i den här verksamheten eller inte säger sanningen. Ja, den maximala vinsten är teoretiskt obegränsad. Men för att uppnå de tillfälliga 500 vinsterna kanske du behöver mycket tid och speciellt tur, och det kan inte hända några månader eller till och med år, vilket leder oss till nästa myt. Minst behöver du mycket lycka till att vara framgångsrik i options trading. Here är en annan av Mr Harris s gems. I trodde att någon gång mellan juli och December var det en stor sannolikhet för att marknaden skulle falla 10 vilket skulle ha resulterat i minst 100 vinst i VXX och en 400-500 vinst i VXX-samtalen. Jag hade tur, marknaden minskade 15 i ungefär två månader. Du läste resultaten ovan , 550. När jag handlar med alternativ, behandlar jag som en affärsplan Luck är inte en del av den planen Du trodde att marknaden kommer att falla 10 Vad händer om du hade fel Hur mycket skulle det förlora handeln Med andra ord är vi tillbaka Till den tidigare frågan Hur mycket riskerar du att uppnå det 55 0 vinst Hur ofta händer det Är du beroende av tur att få dessa vinster eller har du en plan. Min handelsstrategi är baserad på konsekventa och stabila 10-15 vinster med innehavstid 2-5 dagar Kolla exempelvis, hur denna strategi gjorde 20 på två handelsdagar på Amazon NASDAQ AMZN medan aktien var oförändrad Andra exempel inkluderar 14 vinster i Google NASDAQ GOOG-handel och Baidu NASDAQ BIDU-handel Cisco NASDAQ CSCO Iron Condor-handel gjordes 22 på tre veckor Det är inte hemlöpning, men de flesta av dessa affärer hade mycket låg risk, så du kan allokera 10-15 av ditt konto till varje handel. Gör tio sådana affärer varje månad med en genomsnittlig avkastning på 10 per handel och ditt konto är upp 10 per månad. Här är några slutsatser . Det finns mer än ett sätt att handla alternativ. Positionering är ett av de viktigaste delarna av handel, särskilt alternativhandel. Få små vinnare som uppnås med låg risk kan vara bättre att en stor vinnare uppnådde med högre risk. Vad är verkligen viktigt Är inte en occa sional 500 vinnare men en övergripande handelsplan Det som verkligen är viktigt är avkastningen på det totala kontot. Nästa gång någon berättar hur han gjorde 500 i en alternativhandel, fråga honom följande frågor. Hur många affärer du gör varje månad i genomsnitt. Hur mycket fördelar du per handel. Hur mycket riskerar du per handel. Hur många affärer har du öppet på en given tid. Vad är den genomsnittliga varaktigheten av affärer. Vad är ditt vinnande förhållande och genomsnittlig avkastning per handel. Vad är det en genomsnittlig månatlig avkastning på hela kontot med hjälp av din strategi. Om du lär dig att ställa rätt frågor kan du undvika hype och korrekt utvärdera en alternativstrategi i sammanhanget med den övergripande portföljens avkastning. Upplysningar Jag har inga positioner i några lagrade aktier, och inga planer på att initiera några positioner inom de närmaste 72 timmarna. Läs hela artikeln.